لیکوئید شدن یا liquidation، از اصطلاحات رایج در بازارهای مالی علیالخصوص فارکس و ارز دیجیتال است که سرمایهگذاران را وارد چالشهای جدیدی میکند و به ضرری جبران نشدنی در معاملات اشاره دارد. در این مقاله به بررسی مواردی مانند liquidation چیست، علت لیکوئید شدن، روشهای جلوگیری از لیکوئید و… خواهیم پرداخت. توصیه میکنیم تا پایان این مقاله همراه ما باشید.
این مقاله توسط تحلیلگر بازار مالی
امیرحسین پیروزی
تأیید شده است.
لطفا قبل از انجام معامله، آموزشهای لازم را بگذرانید.
liquidation چیست؟
منظور از liquidation، این بوده که معاملهگر داراییهای خود را به واسطه یک یا چند معامله زیانده، از دست دهد. درواقع لیکوئید شدن بدین معناست که تمام سرمایه معاملهگر از بین رفته و دیگر امکان برگشت آن وجود ندارد.
لیکوئید شدن از مهمترین اصطلاحاتی است که در بازارهای مالی وجود داشته و تریدرها کم و بیش با آن روبهرو میشوند. به طور کلی این مفهوم به معنای از دست رفتن تمام سرمایه در ازای انجام معامله زیانده است. به عنوان مثال ممکن است موقعیت معاملهگری(پوزیشن معاملاتی) یک تریدر در خلاف مسیر حرکتی بازار انجام شود. به عنوان مثال شما با گرفتن پوزیشن لانگ(Long)، پیشبینی میکنید که دارایی مورد نظر به سمت مثبت حرکت کرده و با افزایش قیمت رو به رو میشود. حال اگر بازار به سمت منفی حرکت کند، با هر حرکت میزان معینی از ضرر و زیان به سرمایه شما وارد میشود. این زیان ممکن است به قدری زیاد شود که تمام سرمایه شما از دست برود.
لیکوئید شدن باعث از دست دادن سرمایه می شود.
چه زمانی لیکوئید میشویم؟
زمان لیکوئید شدن کاملا به نوع معامله و روند حرکتی دارایی بستگی دارد. لازم به ذکر است که ابتدا ضرر فعال شده و پس از رسیدن به حد نصاب، لیکوئید ایجاد میشود. زمانی که ارزش پوزیشن و سرمایه شما نسبت به ضررتان در معامله کمتر شود، صرافی یا بروکر معامله شما را بسته و کل سرمایه شما به طور کل، از بین خواهد رفت.
به عنوان مثال فرض کنید در قیمت ۹۰,۰۰۰ دلاری بیت کوین، پیشبینی میکنید که قیمت این ارز صعودی خواهد شد. در این محدوده با اهرم ۱۰ وارد معامله لانگ(خرید یا پیشبینی افزایش قیمت) میشوید. در این صورت و در حالتی که بازار به شکل معکوس حرکت کند و قیمت بیت کوین کاهش یابد، ابتدا معامله شما وارد ضرر خواهد شد. در صورتی که قیمت بیت کوین به ۸۱,۰۰۰ دلار برسد(معادل ۱۰% کاهش قیمت)، باتوجه به اهرم ۱۰ که در هنگام معامله انتخاب نمودید، لیکوئید شده و کل دارایی و سرمایه خود را از دست میدهید. این موضوع برای معامله شورت(فروش یا پیشبینی کاهش قیمت) نیز صدق میکند.
باید در هنگام معاملات دقت نمود تا هرگونه احتمال لیکوئید شدن از بین برود.
انواع liquidation چیست؟
در این بخش به معرفی انواع مختلفی از لیکویید شدنها، خواهیم پرداخت.
لیکوئید جزئی: در این نوع از لیکوئید، صرافی بخشی از معامله شما را میبندد. این کار برای جبران میزان و حجم معامله و اهرم به کار رفته در ترید است.
لیکوئید کامل: در صورتی که با احتساب کارمزد، کل دارایی و سرمایه شما در اثر پیشبینی نادرست از بین برود، صرافی معامله شما را بسته تا بدین ترتیب به صورت کامل لیکوئید شوید.
لیکوئید شدن (liquidation) در بازارهای مالی به معنای از دست رفتن تمام سرمایه تریدر بوده که امکان بازگشت آن وجود نخواهد داشت.
روش های جلوگیری از liquidation چیست؟
تریدرها با انجام برخی از فعالیتها، میتوانند جلوی ضرر و زیان و لیکوئید شدن را بگیرند. لازم به ذکر است که این روشها مستلزم تمرین و تجربه فراوان بوده تا معاملهگر به قول معروف به چم و خم موضوع مسلط شود. در ادامه به تشریح روشهای جلوگیری از liquidation چیست، میپردازیم.
استفاده از استراتژی معاملاتی؛
استفاده از سرمایه کم برای آغاز معاملات؛
تعیین حد ضرر و حد سود برای معاملات؛
استفاده از اهرم یا لوریج کم؛
عدم استفاده از داراییهای ناشناس؛
عدم انجام معامله در نوسانات شدید بازار؛
استفاده از اندیکاتورها و ابزارهای مفید تحلیل گری.
از جمله مهمترین روشهای جلوگیری از لیکوئید شدن، استفاده از اهرم کم و مناسب است.
استفاده از استراتژی معاملاتی
استراتژی معاملاتی، از جمله مهمترین و ارزشمندترین ابزارهای یک معاملهگر برای کسب موفقیت در بازارهای مالی است. استفاده از استراتژی معامله باعث میشود هرگز به نزدیکی لیکوئید هم نرسیده و از سرمایه خود محافظت کنید. استراتژی معاملاتی باعث ایجاد نظم در معاملات شده و امکان تجزیه و تحلیل و انتخاب بهتر را به معاملهگر میدهد. همچنین با استفاده از این ابزار معاملاتی، میتوانید رصد بهتری از بازار داشته و نقاط مناسب برای ورود و خروج را تعیین کنید تا حساب معاملاتی شما به دلیل لیکوئید شدن، متوقف نشود. در این زمینه پیشنهاد می کنم مقاله انواع استراتژی معاملاتی فارکس را مطالعه نمائید.
استفاده از سرمایه کم برای آغاز معاملات
در ادامه پاسخ به سوال روشهای جلوگیری از liquidation چیست، باید بگوییم یکی از روشهای کاربردی در این خصوص، استفاده از سرمایه کم است. توصیه میکنیم قبل از ورود به معاملات با سرمایه کلان، ابتدا مقداری از سرمایه را وارد بازار کرده و آزمایش و امتحانات خود را با سیستم و معاملات انجام دهید.
با این روش میتوانید به خوبی با ساز و کار معاملات آشنا شده و پس از تسلط بر آن، مابقی سرمایه خود را وارد کنید. البته لازم به ذکر است که با استفاده از اهرم، میتوانید سرمایه خود را چندین برابر کنید. بنابراین نیازی نیست تمام دارایی خود را وارد بازار کرده و این ریسک را متحمل شوید.
تعیین حد ضرر و حد سود برای معاملات
اغلب معاملهگران خبره در بازار از روش تعیین حد سود و حد ضرر برای معاملات خود استفاده میکنند. این کار باعث شده تا از طمع و حرص برای کسب سود و عدم تحمیل ضرر، جلوگیری شود.
انتخاب حد سود باعث میشود معامله در نقطه یا محدوده تعیینشده بسته شده و اصل دارایی به همراه سود وارد حساب معاملاتی شود. همچنین با فعال نمودن حد ضرر، در صورتی که موقعیت معامله برخلاف پیشبینی ما حرکت کند، با حداقل ضرر و کسر آن از سرمایه بسته شود. حد سود و حد ضرر باعث میشوند امکان لیکوئید شدن به حداقل مقدار کاهش یابد.
استفاده از اهرم یا لوریج کم
بهنظرتان تاثیر اهرم در liquidation چیست؟ آیا این ابزار کاربردی میتواند باعث افزایش سرعت لیکوئید شود؟ بله؛ اهرم نوعی ابزار است که با استفاده از آن سرمایه افراد چندین برابر میشود. به عنوان مثال اهرم 10 باعث میشود سرمایه یا دارایی شخص 10 برابر شود.
هرچه مقدار اهرم بیشتر شود، احتمال لیکوئید شدن نیز افزایش مییابد.
این موضوع امکان لیکوئید شدن را به همین میزان افزایش خواهد داد. به عنوان مثال فرض کنید در یک معامله از این اهرم استفاده کردید. حال با جهش یک درصدی قیمت در سمت بالا یا پایین، معامله شما وارد 10% سود یا زیان میشود. علت این موضوع نیز استفاده از اهرم است. حال در صورتی که نوسان 10% را در دارایی مورد نظر شاهد باشیم، سرمایه شخص دو برابر (100%) شده یا با تحمیل ضرر، لیکوئید کامل میشود. بنابراین بسیار مهم است که از اهرم یا لوریج کم برای معاملات خود استفاده کنیم.
عدم استفاده از دارایی های ناشناس
ارزهای دیجیتال ناشناس ممکن است به صورت دورهای در بازار وجود داشته و پس از مدتی به صورت کامل ناپدید شوند. بنابراین ممکن است نوسانات این داراییها بسیار شدید باشد. توصیه میکنیم هنگام انجام معامله به سراغ این دسته از داراییها نرفته و به معامله داراییهای سرشناس و معتبر بروید. این موضوع تاثیر زیادی روی لیکوئید شدن دارد. ارزهای ناشناس، شت کوینها یا میم کوینهای کوچک، اغلب نوسانات بسیار شدیدی دارند و همین موضوع میتواند باعث لیکویید شدن افراد شود.
عدم انجام معامله در نوسانات شدید بازار
بهنظرتان بهترین زمان برای liquidation چیست؟ در پاسخ باید عنوان کرد هنگامی که بازارهای مالی در تلاطم بوده و نوسانات شدیدی دارند، بهترین زمان برای لیکوئید شدن است. در این زمان اغلب معاملهگران تازهکار اقدام به انجام معامله نموده و سرمایه خود را از دست میدهند. توصیه میکنیم در زمانهای مناسب و هنگامی که بازار تثبیت دارد، اقدام به انجام معامله نمایید. همچنین پیشنهاد می کنیم مقاله بهترین زمان ترید در ایران را مطالعه نمائید.
استفاده از اندیکاتورها و ابزارهای مفید تحلیل گری
اندیکاتورها و ابزارها، اصلیترین امکاناتی هستند که به کمک آنها تحلیلگران و معاملهگران بازارهای مالی میتوانند به موفقیت برسند. بنابراین استفاده از آنها به بهترین شکل، بسیار حائز اهمیت است.
با قراردادن حد ضرر، امکان رسیدن سرمایه به لیکوئید شدن را بسیار کاهش دهید.
برای عدم لیکوئیدی و از دست رفتن سرمایه، حتما باید از اندیکاتورها و ابزارهای مختلف معاملهگری استفاده نمود. به عنوان مثال ابزاری مانند فیبوناچی، RSI، Macd و… باعث میشوند موقعیتهای ورود و خروج معامله تا حد زیادی تعیین شده و احتمال لیکوئید شدن سرمایهگذار به حداقل مقدار خود کاهش یابد.
جمعبندی نهایی؛ دادن liquidation چیست؟
لیکوئید شدن به فرآیندی گفته میشود که طی آن تمام یا بخشی از سرمایه معاملهگر در ازای یک پوزیشن معاملاتی برخلاف جهت بازار از دست میرود. بسیار مهم است که در معاملات خود حد ضرر، استراتژی معاملاتی و سایر مواردی که برای انجام یک معامله سودده نیاز است را در نظر بگیرید. این عوامل باعث میشوند تا حد امکان ضرر کاهش پیدا کرده و امکان لیکوئید شدن از بین برود. یکی از اصلیترین عواملی که باعث لیکوئید شدن سرمایه معاملهگران میشود، استفاده نادرست از اهرم و انتخاب آن در بالاترین مقدار است.
سوالات متداول
آیا نوسانات بازار روی لیکوئید شدن تأثیر میگذارد؟
بله؛ بازارهای نوسانی به دلیل نامشخص بودن مسیر حرکتی خود، باعث میشوند بسیاری از معاملهگران وارد ضرر و زیانهای هنگفتی شوند.
چگونه لیکوئید نشویم؟
با انجام اقداماتی مانند تعریف حد سود و ضرر برای معاملات، عدم استفاده از اهرمهای زیاد، تسلط به ابزارهای تحلیلگری و… میتوان احتمال لیکوئید شدن را کاهش داد.
تیم تحریریه کدام بروکر، گروهی از نویسندگان و تحلیگران برجسته بازارهای مالی را شامل میشود که سالها است در حوزههای مختلف مالی مانند فارکس، ارزهای دیجیتال و بازار بورس و سهام فعالیت میکنند. اعضای تیم ما با تجربههای بالایی که طی این مدت در انجام معاملات و تحلیل به دست آوردهاند، میتوانند محتوایی کاربرپسند، منحصربهفرد، حرفهای و کاربردی تهیه کنند.