روند چارت انس طلا
ساختار بازار در نمودار یکساعته همچنان تحت سلطه فروشندگان قرار دارد. پس از شکست پیدرپی کفهای قبلی، قیمت وارد یک روند نزولی قدرتمند شده و در مسیر نزول، چندین ناحیه نقدینگی سمت فروش را جمعآوری کرده است. در آخرین حرکت، بازار با ثبت یک «سویپ نقدینگی» زیر محدوده ۴٬۱۰۰ دلار وارد ناحیه تقاضای مهم شده و از آنجا واکنش اولیه نشان داده است.
این واکنش فعلاً بیشتر به یک اصلاح در روند نزولی شباهت دارد و هنوز هیچ نشانه قطعی از تغییر روند مشاهده نمیشود. بنابراین تا زمانی که سقفهای مهم بالاتر بازپس گرفته نشوند، هر صعودی میتواند صرفاً یک پولبک در روند نزولی تلقی شود.
وضعیت روندها
- کوتاهمدت: اصلاح صعودی پس از جمعآوری نقدینگی فروشندگان
- میانمدت: نزولی
- بلندمدت: متمایل به نزولی تا زمان بازگشت بالای مقاومتهای کلیدی
نواحی حمایت و مقاومت انس طلا
بر اساس دادههای ساختاری چارت، زونهای کلیدی در تحلیل انس طلا به شرح زیر تعیین میشوند:
حمایت های پیش رو:
حمایت اول محدوده ۴٬۰۴۰ تا ۴٬۰۶۵ دلار
این محدوده همان ناحیهای است که پس از سویپ نقدینگی اخیر باعث توقف ریزش شده است. حفظ این محدوده میتواند زمینه را برای ادامه اصلاح صعودی به سمت مقاومتهای بالاتر فراهم کند.
حمایت دوم (نیازمند تأییدیه) محدوده ۳٬۹۳۵ تا ۳٬۹۶۰ دلار
این محدوده بهعنوان حمایت بعدی در نظر گرفته میشود، اما هنوز واکنش معناداری از قیمت در آن مشاهده نشده است.
این ناحیه در حال حاضر صرفاً یک محدوده بالقوه حمایتی محسوب میشود. در صورتی که قیمت به این محدوده برسد و نشانههای بازگشت، افزایش تقاضا یا واکنش مناسب از سوی خریداران مشاهده شود، اعتبار این ناحیه تأیید خواهد شد. در غیر این صورت احتمال فیل شدن محدوده و ادامه فشار فروش وجود دارد.
مقاومت های پیش رو:
مقاومت اول محدوده ۴٬۳۰۰ تا ۴٬۳۳۵ دلار
اولین محدوده عرضه مهم که در جریان ریزش اخیر باعث تشدید فشار فروش شده است. در صورت ادامه اصلاح صعودی، انتظار واکنش فروشندگان در این محدوده وجود دارد.
مقاومت دوم محدوده ۴٬۴۲۰ تا ۴٬۴۵۰ دلار
مهمترین ناحیه عرضه کوتاهمدت بازار که همراستا با شکست ساختار نزولی اخیر قرار گرفته است. عبور و تثبیت بالای این محدوده میتواند اولین نشانه جدی تضعیف روند نزولی باشد.
تحلیل فاندامنتال انس طلا
انس طلا طی روز های گذشته تحت فشار سنگین فروش قرار گرفت و به پایینترین سطوح چند ماه اخیر رسید. برخلاف الگوی سنتی بازار که معمولاً افزایش تنشها به رشد تقاضای داراییهای امن منجر میشود، این بار معاملهگران تمرکز خود را روی پیامدهای تورمی افزایش قیمت انرژی و احتمال ادامه سیاستهای انقباضی فدرال رزرو قرار دادند. همزمان آمار تورم آمریکا بالاتر از ماه قبل منتشر شد و شاخص CPI سالانه به ۴.۲ درصد رسید، موضوعی که انتظارات برای حفظ نرخهای بهره در سطوح بالا را تقویت کرد.به گزارش رویترز، قیمت طلا پس از حملات آمریکا به مواضع ایران و افزایش نگرانیها از رشد تورم ناشی از جهش بهای انرژی، بیش از ۳ درصد افت کرد و بازار بیش از گذشته روی مسیر سیاست پولی آمریکا متمرکز شد.
در کنار دادههای اقتصادی، افزایش درگیریها میان ایران و آمریکا نیز یکی از مهمترین عوامل اثرگذار بر بازارهای جهانی در روزهای اخیر بوده است. طی دو روز گذشته گزارشهای متعددی از حملات متقابل، افزایش فعالیتهای نظامی در منطقه و تهدیدهای جدید دو طرف منتشر شد که نگرانیها درباره اختلال در مسیرهای انتقال انرژی و رشد دوباره قیمت نفت را افزایش داد. با وجود اینکه در شرایط عادی تشدید تنشها میتواند از طلا حمایت کند، این بار بازار بیشتر روی پیامدهای تورمی ناشی از افزایش قیمت انرژی متمرکز شده است. رشد بهای نفت و نگرانی از ماندگاری تورم باعث شده معاملهگران احتمال حفظ نرخهای بهره در سطوح بالا را بیشتر در نظر بگیرند؛ موضوعی که فشار مضاعفی بر طلا وارد کرده است. همزمان رویترز گزارش داد که حملات جدید آمریکا به اهدافی در ایران و پاسخ متقابل تهران، نگرانیها نسبت به طولانیتر شدن درگیریها را افزایش داده و بازارهای مالی را در وضعیت احتیاط قرار داده است.
دیدگاه تحلیلگر
با وجود واکنش مثبت قیمت از محدوده حمایتی ۴٬۰۴۰ دلار، هنوز نشانهای از تغییر ساختار نزولی در چارت طلا دیده نمیشود. از دید تکنیکال، تا زمانی که طلا نتواند مقاومت ۴٬۳۰۰ تا ۴٬۳۳۵ دلار را بازپس بگیرد، هر حرکت صعودی بیشتر بهعنوان یک اصلاح موقت در روند نزولی تلقی خواهد شد. بنابراین حفظ حمایت فعلی برای جلوگیری از ادامه ریزش اهمیت زیادی دارد.
از منظر فاندامنتال نیز بازار میان دو عامل متضاد گرفتار شده است؛ از یک سو افزایش تنشها در خاورمیانه و نااطمینانیهای سیاسی از طلا حمایت میکند و از سوی دیگر رشد تورم آمریکا و کاهش انتظارات برای کاهش نرخ بهره، فشار فروش را افزایش داده است. در مجموع، سناریوی محتملتر در کوتاهمدت ادامه نوسانات اصلاحی و تلاش قیمت برای حرکت به سمت محدوده ۴٬۳۰۰ دلار است، اما تا زمان شکست مقاومتهای کلیدی، برتری همچنان با فروشندگان خواهد بود.
بیش از 7 سال است که در حوزه تولید محتوا، سناریونویسی و آموزش فعالیت میکنم و در این مسیر تجربه تولید محتوای تخصصی، آموزشی و تحلیلی در حوزههای مختلف از جمله بازار های مالی را داشتهام. تمرکز من روی ساخت محتوای هدفمند، قابلفهم و کاربردی است؛ محتوایی که بتواند مفاهیم پیچیده را ساده، جذاب و مؤثر به مخاطب منتقل کند.
